5月還銷(xiāo)售理財(cái)產(chǎn)品 9月公司就要注銷(xiāo)？劍榮資產(chǎn)逾期兌付疑云

今年5月份，哈爾濱的李女士通過(guò)哈爾濱劍榮投資有限公司購(gòu)買(mǎi)了北京億金所資產(chǎn)管理有限公司的30萬(wàn)理財(cái)產(chǎn)品，沒(méi)想到還沒(méi)過(guò)4個(gè)月，北京億金所也要宣布解散清算，而哈爾濱劍榮也已經(jīng)注銷(xiāo)。

雖然自己的產(chǎn)品還有兩個(gè)月到期，但是自己在沒(méi)有接到任何通知的情況下，理財(cái)公司相繼解散，而且哈爾濱劍榮母公司——北京劍榮資產(chǎn)管理有限公司頻頻傳出兌付危機(jī)，也讓李女士對(duì)自己理財(cái)產(chǎn)品未來(lái)能否如期兌付產(chǎn)生了擔(dān)憂(yōu)。

假機(jī)構(gòu)，真?zhèn)€人？理財(cái)產(chǎn)品變相分拆銷(xiāo)售

根據(jù)李女士收到的投資人份額確認(rèn)函，這產(chǎn)品名稱(chēng)為“中博車(chē)貸02號(hào)”，產(chǎn)品期限6個(gè)月，起息日為2021年5月16日，產(chǎn)品期限6個(gè)月?！爸胁┸?chē)貸02號(hào)”是北京億金所在河南商丘市國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心有限公司摘牌的產(chǎn)品，認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)為10萬(wàn)元，1萬(wàn)元遞增。

項(xiàng)目管理人（摘牌方）為北京億金所資產(chǎn)管理有限公司，投資顧問(wèn)為豐潤(rùn)財(cái)富（北京）資產(chǎn)管理有限公司。

涉及如此眾多的相關(guān)方，這究竟是一款什么樣的產(chǎn)品呢？

“中博車(chē)貸”屬于中博車(chē)貸債權(quán)系列項(xiàng)目，對(duì)應(yīng)的底層資產(chǎn)為機(jī)動(dòng)車(chē)輛融資租賃的債權(quán)收益權(quán)，掛牌方為中博聯(lián)合國(guó)際融資租賃有限公司，掛牌場(chǎng)所為商丘市國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心，總規(guī)模為4000萬(wàn)元，項(xiàng)目分期成立，每期***低成立規(guī)模為490萬(wàn)元。

北京億金所為摘牌方，也就是項(xiàng)目管理人，項(xiàng)目投資顧問(wèn)是豐潤(rùn)財(cái)富（北京）資產(chǎn)管理有限公司。

這是一個(gè)典型通過(guò)類(lèi)“金交所”機(jī)構(gòu)，將理財(cái)產(chǎn)品分拆銷(xiāo)售給個(gè)人投資者的模式。這種模式，早在去年9月就已經(jīng)被監(jiān)管層禁止。

通常在“掛摘牌”模式中包括三個(gè)機(jī)構(gòu)：金交所、掛牌方、摘牌方，是典型的B2B的交易模式。掛牌方（機(jī)構(gòu)）將資產(chǎn)在金交所進(jìn)行掛牌，對(duì)該資產(chǎn)感興趣的摘牌方（機(jī)構(gòu)）向掛牌方支付對(duì)價(jià)，將該資產(chǎn)摘牌，完成資產(chǎn)交割行為。

但由于實(shí)際運(yùn)行中，金交所等掛牌場(chǎng)所作為資產(chǎn)展示機(jī)構(gòu)，并不對(duì)摘牌方的資金來(lái)源進(jìn)行穿透管理，于是部分機(jī)構(gòu)變相開(kāi)展2C業(yè)務(wù)，這一種操作方式又被稱(chēng)為“假機(jī)構(gòu)，真?zhèn)€人”，即明面上摘牌方是機(jī)構(gòu)，但事實(shí)上摘牌方下面包裹著若干個(gè)自然人投資者。

為便于吸收小額投資者，摘牌方將掛牌資產(chǎn)進(jìn)行拆分，并私自將產(chǎn)品的認(rèn)購(gòu)門(mén)檻設(shè)為10萬(wàn)、5萬(wàn)、1萬(wàn)，突破《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見(jiàn)》中關(guān)于合格投資者的起投門(mén)檻的規(guī)定，人數(shù)也大大超過(guò)了200人的紅線。

2020年9月，全國(guó)清理整頓各類(lèi)交易場(chǎng)所工作會(huì)議發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步做好金融資產(chǎn)類(lèi)交易場(chǎng)所清理整頓和風(fēng)險(xiǎn)處置工作的通知》，要求金交所不得將任何權(quán)益拆分為均等份額公開(kāi)發(fā)行，不得通過(guò)匯集個(gè)人資金或?yàn)閭€(gè)人代持等方式規(guī)避個(gè)人投資者禁入規(guī)定，也不得以登記、備案等名義參與其它機(jī)構(gòu)違規(guī)發(fā)行和銷(xiāo)售金融產(chǎn)品等活動(dòng)。

北京億金所作為摘牌方，豐潤(rùn)財(cái)富作為銷(xiāo)售方，變相將摘牌的產(chǎn)品銷(xiāo)售給個(gè)人投資者，并將認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)設(shè)定為10萬(wàn)元，顯然違反了監(jiān)管要求。

前后矛盾的剛兌承諾？

在李女士提供的《項(xiàng)目簡(jiǎn)介》中，北京億金所對(duì)該項(xiàng)目多次進(jìn)行了變相剛兌承諾，稱(chēng)“回款不足以?xún)陡锻顿Y人的本金和預(yù)期收益的，由項(xiàng)目管理人對(duì)轉(zhuǎn)讓給投資人的車(chē)輛融資租賃收益權(quán)按照轉(zhuǎn)讓時(shí)的本金加預(yù)期收益率所計(jì)算出的金額進(jìn)行兌付?！倍姨岬缴綎|舒悅程酒店管理有限公司對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行連帶責(zé)任保證擔(dān)保。

還表示若北京億金所未按時(shí)還本支付預(yù)期收益，投資者可以向北京億金所進(jìn)行追索。

但是在產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)因素中又同時(shí)提到“如果項(xiàng)目管理人未能兌付或者未能及時(shí)、足額兌付，由此產(chǎn)生的后果投資者自行承擔(dān)。”稱(chēng)項(xiàng)目存續(xù)期內(nèi)，如果北京億金所的經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況出現(xiàn)問(wèn)題，不能按期、足額兌付本項(xiàng)目的本金和預(yù)期收益，投資者的本金和預(yù)期收益有全部損失的風(fēng)險(xiǎn)。

不知道這份前后矛盾的《項(xiàng)目簡(jiǎn)介》是如何起草出來(lái)的。

而李女士正是輕信了當(dāng)初保本的承諾，才下決心購(gòu)買(mǎi)了這款產(chǎn)品。

在李女士拿到的《認(rèn)購(gòu)協(xié)議》中，該產(chǎn)品投資顧問(wèn)豐潤(rùn)財(cái)富稱(chēng)項(xiàng)目的投資風(fēng)險(xiǎn)有投資者自行承擔(dān)。

在《項(xiàng)目簡(jiǎn)介》中，北京億金所還專(zhuān)門(mén)提到了公司可能做出股東轉(zhuǎn)變、解散及清算的決定。

令李女士沒(méi)有想到的是，竟然差點(diǎn)一語(yǔ)成讖。

人還在 公司要沒(méi)了？億金所和劍榮資產(chǎn)何種關(guān)系？

9月1日，北京億金所宣布解散，并發(fā)布了清算公告。

企查查顯示，北京億金所資產(chǎn)管理有限公司在今年8月份改名為北京億金倉(cāng)管理咨詢(xún)服務(wù)有限公司，9月1日發(fā)布了決議解散的公告，并通知債權(quán)人自公告之日起45日內(nèi)向清算組申報(bào)債權(quán)。

9月6日，北京億金所又突然終止了注銷(xiāo)決議。

雖然北京億金所“死而復(fù)生”，但更令李女士驚訝的是，當(dāng)初自己和同事都是通過(guò)哈爾濱劍榮了解到這款產(chǎn)品，并轉(zhuǎn)賬給北京億金所。而在今年4月19日，哈爾濱劍榮就向市場(chǎng)監(jiān)管局提交了簡(jiǎn)易注銷(xiāo)登記，注銷(xiāo)公告期為5月6日-5月25日。

也就是說(shuō)5月份李女士通過(guò)哈爾濱劍榮購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候，哈爾濱劍榮已經(jīng)啟動(dòng)注銷(xiāo)流程了。

李女士跟劍榮公司哈爾濱區(qū)域的負(fù)責(zé)人梅某溝通時(shí)，對(duì)方表示目前只兌付有特殊情況的客戶(hù)，不能提前兌付。并稱(chēng)到期后“劍榮公司正常兌付”，“還是這個(gè)公司給回款”。

產(chǎn)品摘牌方是北京億金所，投資顧問(wèn)為豐潤(rùn)財(cái)富，而***后銷(xiāo)售公司卻是哈爾濱劍榮，這三者到底是什么關(guān)系呢？

企查查顯示，哈爾濱劍榮股東為北京劍榮資產(chǎn)管理有限公司。

根據(jù)此前在網(wǎng)上發(fā)布的新聞稿顯示，劍榮資產(chǎn)基于“資產(chǎn)+服務(wù)”的戰(zhàn)略定位，秉承“以需定產(chǎn)、多元配置、堅(jiān)持創(chuàng)新”的核心價(jià)值觀，為高凈值投資者提供財(cái)富管理、資產(chǎn)配置、家族傳承、保障服務(wù)、海外投資、高端教育等全球化綜合金融服務(wù)。

但是如今在網(wǎng)上有大量劍榮資產(chǎn)客戶(hù)投訴產(chǎn)品逾期后不能兌付。

劍榮資產(chǎn)的官網(wǎng)目前也已經(jīng)不能訪問(wèn)。

企查查顯示，劍榮資產(chǎn)股東經(jīng)過(guò)穿透，北京中財(cái)中經(jīng)科技發(fā)展有限公司持有60%股份，中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社持有40%股份。

中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社為國(guó)資企業(yè)，這也是劍榮資產(chǎn)自稱(chēng)“國(guó)資入股”的原因所在。

投資顧問(wèn)豐潤(rùn)財(cái)富（北京）資產(chǎn)管理有限公司成立于2015年。今年5月11日，江西新余市打擊和處置非法集資工作***小組辦公室曾經(jīng)發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)提示，稱(chēng)北京道盛順和資產(chǎn)管理有限公司、豐潤(rùn)財(cái)富（北京）資產(chǎn)管理有限公司均屬于普通工商企業(yè)，未取得金融監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)（含備案），根據(jù)相關(guān)規(guī)定，不得從事吸收存款、發(fā)放貸款、私募基金銷(xiāo)售、理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售、推介撮合投融資項(xiàng)目等金融業(yè)務(wù)，特向市民進(jìn)行金融風(fēng)險(xiǎn)提示。

企查查顯示，北京道盛順和與豐潤(rùn)財(cái)富都與北京尚璽資產(chǎn)管理有限公司有相同的工商聯(lián)系電話(huà)。

北京尚璽資產(chǎn)官網(wǎng)已經(jīng)長(zhǎng)期沒(méi)有更新，官網(wǎng)留下的辦公地址為北京市豐臺(tái)區(qū)榴鄉(xiāng)路88號(hào)石榴中心。而劍榮資產(chǎn)也在石榴中心辦公。

本來(lái)打算解散的北京億金所資產(chǎn)管理有限公司成立于2015年，法人代表為楊靖。

北京億金所曾經(jīng)在包頭產(chǎn)權(quán)交易中心受讓大量債權(quán)，而這些債權(quán)的掛牌方全部為中博聯(lián)合國(guó)際融資租賃有限公司。

以項(xiàng)目編號(hào)為BTCQJYZS-2020066-ZQ債權(quán)為例，掛牌日期為2020年8月13日到2020年9月2日，成交日期為2020年9月3日，掛牌金額與成交金額均為2693.9萬(wàn)元。

李女士所購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品的掛牌方也是中博聯(lián)合，只不過(guò)這次掛牌的場(chǎng)所是河南商丘市國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心有限公司。

8月份中博聯(lián)合已經(jīng)更名為中博聯(lián)合企業(yè)管理（天津）有限公司。

北京億金所留下的辦公聯(lián)系電話(huà)已經(jīng)顯示號(hào)碼不存在，而預(yù)留的清算組電話(huà)也始終無(wú)人接聽(tīng)。

中博聯(lián)合留下的工商聯(lián)系電話(huà)也處于無(wú)人接聽(tīng)狀態(tài)。

變相金交所？信用資產(chǎn)備案公司遍地開(kāi)花

在《關(guān)于進(jìn)一步做好金融資產(chǎn)類(lèi)交易場(chǎng)所清理整頓和風(fēng)險(xiǎn)處置工作的通知》中，監(jiān)管要求金交所不得以登記、備案等名義參與其它機(jī)構(gòu)違規(guī)發(fā)行和銷(xiāo)售金融產(chǎn)品等活動(dòng)，也就是說(shuō)以登記、備案名義對(duì)金融產(chǎn)品進(jìn)行拆分違規(guī)銷(xiāo)售也是在禁止之列。

在李女士購(gòu)買(mǎi)的產(chǎn)品中，河南商丘市國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心有限公司又起到了什么作用呢？

根據(jù)國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心官方發(fā)布的風(fēng)險(xiǎn)提示，備案服務(wù)中心不以任何形式對(duì)項(xiàng)目資產(chǎn)的真實(shí)性、有效性、合法性、確定性以及轉(zhuǎn)讓人是否與其他方轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)、標(biāo)的資產(chǎn)的回收、兌付、項(xiàng)目資產(chǎn)的投資價(jià)值、投資人的預(yù)期收益等任何與交易相關(guān)事項(xiàng)向任何人作出承諾或擔(dān)保，也不對(duì)本資產(chǎn)交易的流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、償債風(fēng)險(xiǎn)、訴訟風(fēng)險(xiǎn)及投資風(fēng)險(xiǎn)或收益等做出判斷或保證，無(wú)論是明示、默示或法定的。

也就是說(shuō)作為金融產(chǎn)品掛牌場(chǎng)所，國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心僅僅起到展示作用。

同樣以湖南信德信用資產(chǎn)登記備案中心有限公司為例，其在網(wǎng)站首頁(yè)的風(fēng)險(xiǎn)提示也稱(chēng)，自己僅僅作為備案服務(wù)平臺(tái)，不參與實(shí)質(zhì)交易過(guò)程，也不會(huì)對(duì)投資交易本身以及后續(xù)事宜承擔(dān)任何法律上的義務(wù)或責(zé)任。

在2020年全國(guó)清理整頓各類(lèi)交易場(chǎng)所工作會(huì)議對(duì)金交所清理整頓之后，金交所逐漸失去市場(chǎng)，而信用資產(chǎn)備案登記公司遍地開(kāi)花。企查查顯示，2019年公司名字含有信用資產(chǎn)備案登記服務(wù)的僅有35家，到了2020年猛增到346家，今年已經(jīng)增加到了404家。國(guó)茂信用資產(chǎn)備案服務(wù)中心就是在2020年10月注冊(cè)成立的。

尾聲

今年6月14日，網(wǎng)上傳出一份劍榮資產(chǎn)《致會(huì)員的告知函》，稱(chēng)劍榮作為國(guó)資入股的綜合性金融服務(wù)機(jī)構(gòu)，始終堅(jiān)持合法合規(guī)的經(jīng)營(yíng)理念。近期，由于劍榮資產(chǎn)的合作方遇到了因監(jiān)管引起的諸多限制問(wèn)題，因此導(dǎo)致支付通道受限，造成支付進(jìn)度延緩。為保障會(huì)員權(quán)益，對(duì)6月15日-9月30日期間到期的會(huì)員設(shè)立自動(dòng)續(xù)簽服務(wù)，并將給予續(xù)簽回報(bào)上浮、貴賓專(zhuān)屬VIP服務(wù)等特權(quán)。

所謂自動(dòng)續(xù)簽服務(wù)，也就是轉(zhuǎn)續(xù)投，不予兌付，將權(quán)益進(jìn)行再次投資。

2018年，劍榮資產(chǎn)曾經(jīng)發(fā)布一篇軟文，提醒投資者注意風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，避免無(wú)法挽回的慘痛損失，稱(chēng)“違規(guī)銷(xiāo)售是擊垮信任的隱形殺手”。

那么，現(xiàn)在劍榮資產(chǎn)該如何面對(duì)自己的理財(cái)客戶(hù)呢？